財(cái)聯(lián)社3月4日訊(編輯 馬蘭)雖然英偉達(dá)上周的財(cái)報(bào)超過市場(chǎng)預(yù)期，但市場(chǎng)的擔(dān)憂如影隨形。

        日前，有供應(yīng)鏈消息人士傳言稱，業(yè)內(nèi)對(duì)英偉達(dá)CoWoS的訂單削減感到疑慮。還有報(bào)道稱，隨著英偉達(dá)Hopper GPU接近生命周期的末期，其先進(jìn)封裝訂單可能逐漸減少。

        周一，受到消息影響，英偉達(dá)股價(jià)下跌高達(dá)8.69%，反映出市場(chǎng)對(duì)人工智能需求波動(dòng)的擔(dān)憂。

        此前，英偉達(dá)代工廠臺(tái)積電曾因產(chǎn)能限制，一度考慮外包CoWoS-S/R的訂單，但最后無(wú)疾而終。現(xiàn)在，臺(tái)積電據(jù)悉已經(jīng)沒有這一緊迫感，這讓業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)封裝訂單將減少。

        消息指出，英偉達(dá)在臺(tái)積電的CoWoS晶圓訂單已經(jīng)從40多萬(wàn)片減少到38萬(wàn)片。CoWoS工藝對(duì)英偉達(dá)的人工智能芯片生產(chǎn)至關(guān)重要，因?yàn)檫@種工藝能夠提供更高的數(shù)據(jù)傳輸速率和更低的功耗，特別適合需要高性能、高效率計(jì)算的應(yīng)用，例如HPC和AI。

        然而，知名科技分析師郭明錤指出，這些傳言很可能只是市場(chǎng)對(duì)英偉達(dá)生產(chǎn)戰(zhàn)略的誤讀。新產(chǎn)線

        郭明錤表示，一些市場(chǎng)參與者高估了臺(tái)積電的CoWoS產(chǎn)能，并將英偉達(dá)從B200系列GPU向B300系列GPU的快速過渡誤解讀為訂單減少的跡象。

        他補(bǔ)充稱，英偉達(dá)在臺(tái)積電今年的CoWoS訂單約為37萬(wàn)片，且臺(tái)積電的CoWoS擴(kuò)張計(jì)劃保持不變，目標(biāo)是在2025年12月每月產(chǎn)出約7萬(wàn)片。

        他強(qiáng)調(diào)，臺(tái)積電始終對(duì)產(chǎn)能擴(kuò)張采取高度謹(jǐn)慎的態(tài)度，除非短期內(nèi)出現(xiàn)戲劇性的行業(yè)逆轉(zhuǎn)，否則市場(chǎng)不太可能看到英偉達(dá)大幅減少訂單的情況。

        英偉達(dá)首席執(zhí)行官黃仁勛也在隨后辟謠稱，不會(huì)削減CoWoS封裝訂單，數(shù)字變化原因僅與轉(zhuǎn)向Blackwell生產(chǎn)有關(guān)。因?yàn)锽lackwell使用的是CoWoS-L技術(shù)，意味著行業(yè)正在轉(zhuǎn)向新的生產(chǎn)線，從而導(dǎo)致產(chǎn)量下降。

《電鰻快報(bào)》